USIM 5 - Diário - A La Elliott

Essa vai para os Elliottianos... Usim5 no diario.

St: De Olho...

BBAS3




USIM5

Algumas frases...

"I think investment psychology is by far the more important element, followed by risk control, with the least important consideration being the question of where you buy and sell."
Tom Basso

"I always define my risk, and I don't have to worry about it."
Tony Saliba

"Don't focus on making money; focus on protecting what you have."
Paul Tudor Jones

PRICE ACTION [Inspirado em AL BROOKS]

Essa é inspirada no Al Brooks, médico e trader, que escreveu os livros de PRICE ACTION. São 3 volumes e acho que vale a pena ler.

http://www.amazon.com/Trading-Price-Action-Trends-Technical/dp/1118066510/ref=sr_1_1?s=books&ie=UTF8&qid=1352145507&sr=1-1&keywords=al+brooks

http://www.amazon.com/Trading-Price-Action-Reversals-Technical/dp/1118066618/ref=sr_1_3?s=books&ie=UTF8&qid=1352145507&sr=1-3&keywords=al+brooks

http://www.amazon.com/Trading-Price-Action-Ranges-Technical/dp/1118066677/ref=sr_1_4?s=books&ie=UTF8&qid=1352145507&sr=1-4&keywords=al+brooks

Três Limitações (Peter L. Brandt)

Três importantes limitações da análise gráfica clássica devem ser compreendidas pelos operadores do mercado que usam gráficos ou estejam considerando usá-los.

Primeiro, é muito fácil observar o gráfico e falar dos mercados em retrospectiva. Já vi exemplos intermináveis em livros e material promocional marcando gráficos retroativamente para mostrar trades magníficos que parecem 'dinheiro fácil'. Infelizmente, até meu livro acabará cometendo esse mesmo pecado, para poder enfatizar alguns princípios gráficos.

É a tarefa dominante e colossal de um trader grafista a de efetivamente negociar num mercado em tempo real de uma maneira que seja no mínimo parecida com como o mercado teria sido negociado olhando pelo retrovisor.

Padrões gráficos claros e significativos que produzem tendências lucrativas são geralmente compostos de vários padrões menores que falharam em se materializar. Gráficos são entidades orgânicas que evoluem com o passar do tempo, enganando os traders repetidamente antes de geraram frutos.

Em segundo lugar, gráficos são ferramentas de negociação e não são úteis para prever cotações. Ao longo dos anos tenho me divertido muito com 'economistas gráficos' que estão constantemente reinterpretando os fundamentos baseados nas últimas mudanças e reviravoltas dos padrões gráficos.

Há uma enorme diferença entre estar vendido a descoberto num mercado por causa do padrão gráfico e estar "em baixa" pelos fundamentos do mercado por causa do mesmo padrão gráfico. Gráficos representam um padrão gráfico - ponto final. Qualquer outro uso dos gráficos apenar irá levar ao desapontamento e frequentemente a perdas nos trades. A ideia de que os padrões gráficos são formas confiáveis de prever o futuro do comportamento dos preços é imprudente, no mínimo. Gráficos são ferramentas de negociação, não são ferramentas de previsão.

Sendo um trader que usou gráficos em operações no mercado por 30 anos, acredito que me é permitido fazer essa afirmação. E eu advogo a favor dos gráficos - não os crítico. Mas critico quando se usa gráficos de uma forma errada. [...] Acho que é mais honesto apenas admitir que eu nunca sei para onde qualquer mercado está indo, mostrando ou não o gráfico alguma coisa.

A terceira limitação é que as emoções não podem ser removidas da equação de negociação. É impossível estudar e interpretar gráficos de cotações em separado da geração emocional de medo, estimativa, esperança e ganância. Então é tolice fingir que os gráficos fornecem uma maneira neutra de entender o comportamento do preço. O viés, a inclinação, a predisposição do trader estão embutidos na sua análise gráfica.

Seis Pontos (por Peter L. Brandt)

1. Negociar commodities de forma consistente e lucrativa não é descobrir uma fórmula mágica para achar trades lucrativos;
2. Negociações de sucesso consistente são fundadas num firme, forte controle de risco;
3. Negociação bem sucedida é um processo de fazer determinadas coisas repetidamente com disciplina e paciência;
4. O elemento humano de negociação é extremamente importante e tem sido ignorado por outros autores por anos. Reconhecer e controlar as emoções de medo e ganância são o núcleo para a especulação de sucesso consistente. Não tenho a pretensão de achar que domino isso;
5. É possível ser lucrativo ao longo do tempo muito embora a maioria dos trades seja perdedora. 'O processo' irá superar os resultados de um certo trade ou série de trades;
6. Os princípios dos gráficos não são mágicos, mas simplesmente fornecem a estrutura para o processo de negociação.

"Traders 'Aspirantes' Novatos" (por Peter L. Brandt)

"Traders 'Aspirantes' Novatos"

"Tenho algumas palavras duras pra vocês! Vocês foram enganados! Gastaram seu dinheiro comprando 'caixas-pretas' de negociação caras, frequentando cursos que lhes prometeram fortuna, pensando que a nova plataforma de negociação iria resolver seus problemas, ou assinando serviços online pra selecionar trades. E isso é culpa de vocês. É sua culpa porque vocês querem encontrar um método que supere a sua inabilidade emocional de lidar com perdas grandes. Seu ego e orgulho estão muito interligados com suas negociações."

"Vocês tiveram sua porção de trades lucrativos. De fato, talvez vocês tenham até tido alguns anos lucrativos. Mas vocês não se tornaram consistentes e lucrativos porque gastaram a maioria do seu tempo, dinheiro e energia procurando uma forma de superar sua inaptidão psicológica. Como diz o título daquela música da Dolly Parton, vocês estiveram 'procurando por sucesso nos lugares errados'."

"Vocês gastaram 90% de seus esforços no menos importante dos componentes de negociação: identificação de trades. [...] a identificação de trades é o menos importante de tudo. Na minha opinião, aprender a importância de administrar trades perdedores é o componente mais importante para os trades. [...]"

"Ao longo do anos perguntei a mesma coisa para os traders novatos. A pergunta que fazia era:
Você tem para escolher duas formas diferentes de abordagem de negociação. Ambas desempenharam de forma semelhante nos anos recentes; uma foi lucrativa 30 porcento do tempo, e a outra 70 porcento do tempo. Qual abordagem você está mais apto a adotar?
Os traders profissionais escolheram de cara a de 30% com margem de 2 pra 1. Os novatos esmagadoramente escolheram a de 70%. Por que a diferença?"

"Traders profissionais reconhecem algo que os novatos podem não compreender. Não há margem de erro na abordagem que precisa estar correta 70% do tempo para produzir os resultados esperados. O que ocorre se a abordagem de 70% tiver um ano ruim (razão de 50/50 nas perdas e lucros)?"

"Os traders profissionais reconhecem o padrão de controle risco inerentemente superior da abordagem de 30%. Essa forma de operar possui intrinsecamente uma margem de erro embutida. De fato, a estratégia de 30% assume que a maioria dos trades serão perdedores. Toda forma de operar possui bons e maus momentos. A expectativa de momentos ruins precisa integrar a equação."

"Há um provérbio antigo que diz: 'é fácil fazer dinheiro com commodities, mas tente mantê-lo'. Há muita sabedoria nesse adágio. Manter o dinheiro é uma função de dinheiro e controle de risco. Os bons tempos nunca irão ocorrer a não ser que o trader descubra uma forma de manter o capital durante tempos difíceis."

(Trecho da obra 'Diário de Um Trader de Commodities Profissional', autoria de Peter L. Brandt) 

BBAS e ST

O BBAS3 mandou ver no disparo altista que se iniciou semana passada, após uma congestão precedida por uma alta que 'tirou o pé da lama' e mudou o viés de curto/médio prazo...


  
Entrada se deu na superação da máxima linha verde, com 50% da posição com alvo na amplitude do candle [em rosa] que gerou o sinal e os demais 50% vai levando pela média exp de 9 períodos.

O estope em vermelho já pode ser levantado, pra ficar na linha rosa que era o alvo da amplitude.

C=23,45; Vd50%=24,01; Stop reposicionado=24,01; ainda dentro pela me9 [linha mais escura] até fechar abaixo dela.

FIIs

Com a queda da SELIC se tornou interessante buscar outras formas de proteger a renda na forma 'fixa'.

Muito embora existam mais riscos devido por exemplo às flutuações de cotações e fatores inerentes ao próprio investimento, etc, etc, os FIIs estão ficando muito atraentes e agora 'estão na moda'.

Há FIIs interessantes para se observar. Além de ler todo o regulamento e prospectos, é bom analisar o retorno que eles dão em relação ao valor atual da cota, ou até comprar no lançamento.

Posso citar alguns FIIs interessantes... MAS A RESPONSABILIDADE É 100% SUA SE USAR ESSAS INFORMAÇÕES! Leia o DISCLAIMER DO BLOG!

HTMX11B

MXRF11

RNGO11

BCFF11B

FEXC11B

XPGA11

entre outros, mas fico por aqui...

[POSITION - Semanal] CRUZ3

Start = 29,31. Stop loss = 26,73 Alvo = 31,86.
Manejo de risco é IMPORTANTÍSSIMO, como sempre.

TOP 20 da minha listagem

FJTA4
SBSP3
KROT11
VLID3
LEVE3
HYPE3
CMIG4
POMO4
CCRO3
CIEL3
GRND3
AEDU3
HBOR3
OHLB3
MPLU3
CSMG3
EZTC3
NATU3
SLCE3
DTEX3

WINQ12 5m

Outra entrada, dessa vez acima da me135 e também com base na realização frustrada...
Há também o toque na me9 de um martelinho, que poderia ser usado como entrada na violação da máxima, mas no caso a realização frustrada (baixa,alta,baixa) que teve ali em cima da me135 e a violação da máxima do retangulo, ali na linha verde clara, com stop na linha vermelha, gerou entrada em 58395. Vai levando pela me9.

Saímos da posição em 58790. Gain=58790-58395=395

WINQ12 -5m - 15m

Entrada contra a tendência, pelos motivos: 1) longe da me45, passou pra cima do hilo15, virou a me9 marcou a máxima. Stop ali na barra vermelha e alvo lá nas barras cinzas, ou se varar a mínima de um candle que feche abaixo da me9. Outro motivo da entrada foi visto no gráfico 15m, pois o stocastico estava muito baixo [<20].
  ao lado o 15m com stoc bem baixo.

Atingiu o alvo e estamos saindo da posição agora a 58210. C=57745; stop=57570; alvo=58210. Gain de 465pts.

A média em vermelho no 5m é me135 e no 15m é me45. O hilo no 5m é ms15 e no 15m é ms12.

O hilo é mais um auxílio para orientar bons pontos onde pode ocorrer uma boa entrada ou até saída. A média exp 9 é o principal instrumento e a me135 [no 5m] ajuda a ver pontos onde a tendência costuma voltar após o retorno à média.

É evidente que NADA disso garante sucesso. São apenas 'auxílios navegação'. O mercado é quem manda. Para isso serve o controle de risco, com stop geralmente curto em relação ao potencial de gain, que costuma ser 2 pra 1 ou até 3 pra 1 nos casos que o resultado foi positivo.

Importante ter PACIÊNCIA e DISCIPLINA, pra esperar o momento certo e também pra se manter no trade de acordo com as regras estabelecidas antes de inicia-lo. As vezes se tem subjetividade no meio, pois se trata de DT e a estratégia admite isso. Realizações Parciais também nos grandes movimentos.